ಪೋರ್ಟ್ ಫೋಲಿಯೋ ಮ್ಯಾನೇಜ್ಮೆಂಟ್ ಸರ್ವಿಸ್ ಎನ್ನುವುದು ಒಂದು ಸೇವೆ ಅಥವಾ ಸೌಲಭ್ಯ. ಇಂತಹ ಸೇವೆ ಅಥವಾ ಸೌಲಭ ನೀಡುವ ಸಂಸ್ಥೆಗಳು ಗ್ರಾಹಕ ಅಥವಾ ಹೂಡಿಕೆದಾರನ ಬಯಕೆಗಳಿಗೆ ಅನುಗುಣವಾಗಿ ಹಣವನ್ನ ಸ್ಟಾಕ್ಸ್, ಫಿಕ್ಸೆಡ್ ಇನ್ಕಮ್, ಕಮಾಡಿಟಿಸ್, ರಿಯಲ್ ಎಸ್ಟೇಟ್, ಕ್ಯಾಶ್ ಜೊತೆಗೆ ಇನ್ನಷ್ಟು ಅಸೆಟ್ ಕ್ಲಾಸ್ನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುತ್ತಾರೆ.
ಪಿಎಂಸ್ ಎಂದು ಪ್ರಸಿದ್ಧವಾಗಿರುವ ಈ ಸೇವೆ ಅಥವಾ ಸೌಲಭ್ಯ ಕೂಡ ಹಲವು ವಿಧಗಳಲ್ಲಿ ಲಭ್ಯವಿದೆ.
ನಮಗೇನು ಬೇಕು? ಯಾವ ಸೇವೆ ಅಥವಾ ಸೌಲಭ್ಯ ಪಡೆಯಬೇಕು ಎನ್ನುವುದನ್ನ ಹೂಡಿಕೆದಾರ ಮೊದಲಿಗೆ ನಿರ್ಧರಿಸಬೇಕು. ಕಾಸಿಗೆ ತಕ್ಕ ಕಜ್ಜಾಯ ಎನ್ನುವ ಮಾತಿದೆ ಹಾಗೆ ಯಾವ ಸೇವೆ ಬಯಸುತ್ತೇವೆ ಅದಕ್ಕೆ ತಕ್ಕಂತೆ ಸರ್ವಿಸ್ ಚಾರ್ಜ್ ಕೂಡ ಇರುತ್ತದೆ.
ಪಿಎಂಸ್ ನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವುದರ ಸಾಧಕ ಭಾದಕಗಳು:
ಸಾಧಕಗಳು:
ಭಾದಕಗಳು:
ರಿಜಿಸ್ಟ್ರೇಡ್ ಇನ್ವೆಸ್ಟ್ಮೆಂಟ್ ಅಡ್ವೈಸರ್ಸ್
ಪೋರ್ಟ್ ಫೋಲಿಯೋ ಮ್ಯಾನೇಜ್ಮೆಂಟ್ ಸರ್ವಿಸ್ ನಲ್ಲಿ ಕನಿಷ್ಠ 50 ಲಕ್ಷ ರೂಪಾಯಿಗಳು ಮತ್ತು ಅದಕ್ಕಿಂತ ಮೇಲ್ಪಟ್ಟ ಹಣವನ್ನ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಬೇಕಾಗುತ್ತದ, ಹೀಗಾಗಿ ಇದರ ಲಾಭ ಸಾಮಾನ್ಯ ಹೂಡಿಕೆದಾರನಿಗೆ ಸಿಗುವುದಿಲ್ಲ. ಇದನ್ನ ಮನಗಂಡ ಸೆಬಿ ಇದಕ್ಕೆ ಒಂದು ಪರ್ಯಾಯವನ್ನ ನೀಡಿದೆ. ಹೀಗೆ ಪ್ರತಿ ಹೂಡಿಕೆದಾರರೂ ಹಣ ಹೂಡಿಕೆಯ ಮಿತಿ ಇಲ್ಲದೆ ವೃತ್ತಿಪರರ ಸಲಹೆಯನ್ನ ಪಡೆದುಕೊಳ್ಳಬಹುದಾಗಿದೆ. ಹೀಗೆ ಸಲಹೆ ನೀಡುವವರೇ ರಿಜಿಸ್ಟ್ರೇಡ್ ಇನ್ವೆಸ್ಟ್ಮೆಂಟ್ ಅಡ್ವೈಸರ್ಸ್.
ಇವರು ಸೆಬಿಯಲ್ಲಿ ಹೆಸರನ್ನ ನೊಂದಾಯಿಸಿಕೊಂಡಿರಬೇಕಾಗುತ್ತದೆ. ಇದಕ್ಕೆ ಒಂದು ಉತ್ತಮ ಉದಾಹರಣೆ ಎಂದರೆ ಸ್ಮಾಲ್ ಕೇಸಸ್ ಎನ್ನುವ ಪೋರ್ಟಲ್. ಇಲ್ಲಿಗೆ ಬ್ರೋಕರ್ ಮೂಲಕ ಅಥವಾ ಸ್ವತಃ ಲಾಗಿನ್ ಆಗಬಹುದು. ಇಲ್ಲಿ ಅತ್ಯಂತ ಮುಖ್ಯವಾಗಿ ಗಮನಿಸಬೇಕಾದ ಅಂಶವೆಂದರೆ ಯಾರು ಬೇಕಾದರೂ ರಿಜಿಸ್ಟ್ರೇಡ್ ಇನ್ವೆಸ್ಟ್ಮೆಂಟ್ ಅಡ್ವೈಸರ್ಸ್ ಆಗುವಂತಿಲ್ಲ, ಸೆಬಿ ಯ ನಿಬಂಧನೆಗಳನ್ನ ಯಾರು ಪೂರೈಸುತ್ತಾರೆ ಅವರು ಮಾತ್ರ ಇದಕ್ಕೆ ಅರ್ಹರಾಗುತ್ತಾರೆ. ಇದರ ಜೊತೆಗೆ ಬೇರೆ ಫೈನಾನ್ಸಿಯಲ್ ಅಡ್ವೈಸರ್ಸ್ ಗಳಂತೆ ಸುಲಭವಾಗಿ ಹೂಡಿಕೆದಾರನಿಗೆ ನಷ್ಟವಾದರೆ ನನ್ನ ಪಾತ್ರವಿಲ್ಲ ಎಂದು ಕೈ ತೊಳೆದುಕೊಳ್ಳಲು ಬರುವುದಿಲ್ಲ. ಇಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆದಾರನ ಹಿತಾಸಕ್ತಿಯನ್ನ ಕಾಪಾಡಲು ಎಲ್ಲಾ ರೀತಿಯ ಕಸರತ್ತು ಮಾಡಲಾಗಿದೆಯೇ ಎನ್ನುವುದನ್ನ ಗಮನಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ.
ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯಲ್ಲಿ ಆಗುವ ಎಲ್ಲಾ ಸಾಧಕ ಭಾದಕಗಳು ಇಲ್ಲಿಯೂ ಆಗುತ್ತವೆ. ವಿಶೇಷವೆಂದರೆ ಇದು ಸಾಮಾನ್ಯ ಹೂಡಿಕೆದಾರನಿಗೂ ಲಭ್ಯವಿದೆ. ಸಾಮಾನ್ಯಜ್ಞಾನವಿದ್ದು , ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯ ಹೆಚ್ಚು ತಿಳುವಳಿಕೆ ಇಲ್ಲದ ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಖಂಡಿತ ಇದರ ಉಪಯೋಗವನ್ನ ಪಡೆದುಕೊಳ್ಳಬಹುದು.
ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯಲ್ಲಿ ಲಭ್ಯವಿರುವ ಸಲಹೆಗಾರರು
ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯಲ್ಲಿ ಹತ್ತಾರು ವರ್ಷದಿಂದ ತೊಡಗಿಕೊಂಡಿರುವ ಸಬ್ ಬ್ರೋಕರ್ಗಳ ಸಂಖ್ಯೆ ಬಹಳವಿದೆ. ಸಾಮಾನ್ಯ ಹೂಡಿಕೆದಾರನಿಗೆ ಸುಲಭವಾಗಿ ಕೈ ಸಿಕ್ಕುವವರು ಇವರು. ಹೊಸ ವೈದ್ಯನಿಗಿಂತ ಹಳೆ ರೋಗಿ ಮೇಲು ಎನ್ನುವಂತೆ , ಇವರುಗಳು ಹತ್ತಾರು ವರ್ಷದ ಅನುಭವದಿಂದ ಉತ್ತಮ ಸಲಹೆಯನ್ನ ನೀಡಬಲ್ಲರು. ಇದಕ್ಕಾಗಿ ಇವರು ಕೇಳುವ ಹಣವೂ ಹೆಚ್ಚಿರುವುದಿಲ್ಲ. ಆದರೆ ಇಲ್ಲಿ ಪ್ರಮುಖವಾಗಿ ಗಮನಿಸಬೇಕಾದ ಅಂಶವೆಂದರೆ ಅವರೆಷ್ಟು ಉತ್ತಮರು? ಅವರೆಷ್ಟು ಜ್ಞಾನವಂತರು ಎನ್ನುವುದು, ಇದರ ಜೊತೆಗೆ ಹೀಗೆ ಸಲಹೆ ನೀಡುವವರು ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯಲ್ಲಿ ಹಣ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಿ ಹಣ ಗಳಿಸಿದ್ದಾರೆಯೇ ಎನ್ನವುದು! ನೊಂದಾಯಿತ ಸಲಹೆಗಾರರಿಗೆ ಇರುವಂತೆ ಇವರಿಗೆ ಯಾವುದೇ ಭಾದ್ಯತೆ ಇರುವುದಿಲ್ಲ , ಹೀಗಾಗಿ ಇಂತಹ ಸಲಹೆಗಾರರ ಸೇವೆ ಪಡೆಯುವುದಕ್ಕೆ ಮುಂಚೆ ಸಾಕಷ್ಟು ಎಚ್ಚರವಹಿಸುವುದು ಒಳಿತು. ಗಮನಿಸಿ, CA, CS, ICWA ಮತ್ತಿತರ ಫೈನಾನ್ಸಿಯಲ್ ವೃತ್ತಿಪರ ತರಬೇತಿ ಹೊಂದಿದವರು ತಮ್ಮ ಕೆಲಸದ ಜೊತೆಗೆ ಇಂತಹ ಸಲಹೆಗಳನ್ನ ನೀಡಬಹುದು ಅವರು ಇದಕ್ಕೆಂದು ಹೊಸದಾಗಿ ಸೆಬಿಯಲ್ಲಿ ನೊಂದಾಯಿಸಿಕೊಳ್ಳುವ ಅವಶ್ಯಕತೆ ಇರುವುದಿಲ್ಲ.
ಕೊನೆಮಾತು: ಫಂಡಮೆಂಟಲ್ ಅನಾಲಿಸಿಸ್, ಟೆಕ್ನಿಕಲ್ ಅನಾಲಿಸಿಸ್ ಜೊತೆಗೆ ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯ ಸೆಂಟಿಮೆಂಟ್ ಎಲ್ಲವನ್ನೂ ಅರಿತುಕೊಂಡು ಸಮಯವನ್ನ ವ್ಯಯಿಸಿ ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯಲ್ಲಿ ನಾವೇ ಟ್ರೇಡ್ ಮಾಡುವುದು ಎಲ್ಲರಿಗೂ ಸಾಧ್ಯವಿಲ್ಲದ ಮಾತು, ಹೀಗಾಗಿ ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯಲ್ಲಿ ಇರುವ ಇಂತಹ ಸೇವೆ, ಸೌಲಭ್ಯಗಳನ್ನ ಬಳಸಿಕೊಂಡರೆ ಮತ್ತು ಅವುಗಳನ್ನ ಸರಿಯಾಗಿ ದುಡಿಸಿಕೊಳ್ಳುವ ಸಾಮಾನ್ಯ ಜ್ಞಾನ ನಮ್ಮದಾಗಿಸಿಕೊಂಡರೆ ಷೇರು ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲು ಇದಕ್ಕಿಂತ ಉತ್ತಮ ವಿಧಾನ ಬೇರಿಲ್ಲ, ಇದಕ್ಕೆ ಪೂರಕವಾಗಿ ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಗಳು ಸಹ ಕೆಲಸ ಮಾಡುತ್ತವೆ. ಅವುಗಳ ಬಗ್ಗೆ ಬೇರೆಯ ಅಧ್ಯಾಯದಲ್ಲಿ ತಿಳಿದುಕೊಳ್ಳೋಣ. ಮತ್ತೆ ಅದನ್ನೇ ಪುನರುಚ್ಛರಿಸುತ್ತಿದ್ದೇನೆ: ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯ ಹೆಚ್ಚಿನ ಎಕ್ಸ್ಪೋಷರ್ ಇಲ್ಲದವರು, ಪ್ರವೇಶಕ್ಕೆ ಇಂತಹ ಸೇವೆಗಳು ಮತ್ತು ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ಗಳನ್ನ ಬಳಸಿಕೊಂಡು ನಂತರ ಸ್ವಂತಂತ್ರವಾಗಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವುದನ್ನ ಅನುಭವದ ಮೂಲಕ ಗಳಿಸಿಕೊಳ್ಳಬಹುದು.
.jpg%3Fw%3D900%26dpr%3D1.0%26q%3D70?w=640&auto=format%2Ccompress)
-ರಂಗಸ್ವಾಮಿ ಮೂಕನಹಳ್ಳಿ
muraram@yahoo.com
Advertisement